由华贵人寿保险股份有限公司与对外经济贸易大学保险学院联合编写的《定期寿险白皮书(2021)》近日正式发布。
定期寿险作为寿险家族里重要的组成部分，可用极低的保费撬动较高的风险保障，对促进全社会稳定与和谐具有积极作用。在新的时代背景下，80后、90后年轻人的生死观、风险观发生了巨大变化，推动互联网保险保障需求爆发式增长，高保障的定期寿险受到年青一代的青睐。
定期寿险互联网保险保障需求爆发式增长，对寿险产品高质量发展具有重要的推动作用。研究定期寿险产品的发展现状，绘制定期寿险产品消费者的客户画像，横向比较与纵向梳理条线发展，研判发展趋势，具有重要的行业价值和实践意义。
为此，华贵保险发起、策划，并与对外经贸大学保险学院、北京工商大学经济学院、中国人寿财产保险股份有限公司各方专家学者、研究人员组成白皮书课题组，编写出首本《定期寿险白皮书(2021)》。
正如华贵保险董事长汪振武在序言中指出，作为“人生第一张保单”的定期寿险产品，消费者可以用较低的保费获得较高的保障，高杠杆的风险保障使他们在家庭责任最重大的时期，避免因全残、身故造成家庭正常生活面临风险威胁，为个人、家庭、社会的稳定与和谐提供坚实支撑，充分体现了保险作为社会“稳定器”的重要意义。
课题主持人、对外经济贸易大学保险学院王国军教授对中国定期寿险市场的发展和产品的创新充满了信心和期待。他认为，在中国这样一个平均收入水平不高的发展中国家，定期寿险作为能够以低廉的保费撬动超高保额、保险机制杠杆效应最明显的险种，作为能够为社会大众提供最物美价廉的风险保障的一种金融工具，正逐渐被保险消费者所认同、所接受、所喜爱，定期寿险在中国有着广阔发展前景。
《定期寿险白皮书(2021)》主要包括“定期寿险发展历史与现状”、“定期寿险消费者分析”、“互联网定期寿险市场分析”、“定期寿险当前的市场挑战与机遇”、“定期寿险发展未来可期”等部分，整合了全球、全国的相关宏观数据和社会调查一手数据，分析了互联网定期寿险市场，研判了定期寿险当前的市场挑战与机遇，内容丰富，视野宏阔，诸多独到的分析和观点，对行业发展具有重要指导意义。
白皮书从客户基本信息、保险购买习惯和人身风险情况三大角度进行客户画像，通过多维度对定期寿险用户进行有效的描绘和分析，可以促进保险公司深入了解定期寿险消费者的所处环境、保险意识，以及他们在购买保险过程中对定期寿险的需求和痛点，快速找到潜在用户群体进行精准营销。
白皮书课题组成员、华贵人寿保险股份有限公司企划部总经理伍磊表示，作为我国互联网寿险领域的先行者与探索者，华贵保险深切体会到年轻一代消费者对定期寿险的渴望，携手对外经贸大学推出《2021定期寿险白皮书》，对定期寿险市场进行了深度分析，以期有助于保险同业优化产品及运营，提升服务质量，为行业健康、蓬勃发展贡献力量。
近年来，华贵保险深耕产销分离的差异化发展路线，专注于成为产品和服务领先的互联网平台型保险公司，聚焦80、90后年轻客群经营，打造B端(鲲鹏)和C端(贵客)两套服务体系，持续推出了深受消费者特别是年轻一代消费者喜爱的“华贵大麦”系列定期寿险产品，在互联网定寿市场领域持续占据优势地位。
“未来，华贵保险将继续专注提供更加丰富的产品和细致的服务，将资源集中到定期寿险产品和对合作机构、对客户的服务上，提高客户的满足感和幸福感，提升社会风险保障能力，共促我国经济社会高质量发展。”华贵保险董事长汪振武说。
《定期寿险白皮书(2021)》是华贵保险与对外经贸大学产学研结合、协同发展的重要成果之一，双方还在首都高校保险·金融广告设计大赛及创新实践、科研方面展开了实质性合作，以期建立长期稳定的校企合作关系，实现人才培养、课程开发、课题研究、保险产品研发、培训和学历教育、项目协作、科研成果转化等全方位一体化发展。
定期寿险面临新环境，迎来难得发展机遇
透过近年来的监管政策，可以看出在监管的推动之下，保险业逐步回归本源，回到“保险姓保”的正确发展轨道上。寿险产品从重理财回到重保障，这为定期寿险的发展提供了良好的政策基础。
另外，在全球环境的影响下，我国的金融市场也面临利率下行、信用风险提升的情形，银行理财等资管产品的收益率明显降低，且有不断下降的预期。随着资管新规的落地，刚兑规则也已被打破，在这种情形下，人身险产品的吸引力相对上升。同时，国家对金融业的风险防范进一步加强，并加大了对金融业、互联网企业、企业垄断以及持牌经营的监管，这对定期寿险来说是非常难得的政策机遇。
宏观经济的高速发展利好定期寿险市场。从全球保险业发展的经验来看，当人均GDP达到1万美元的时候，居民对保险的需求会真正迸发，这会给保险业带来巨大的发展机遇。从国际经验来看，人均GDP与寿险深度呈S型曲线关系，人均GDP达1万美元是一个国家寿险业发展进入到快车道的一个标志性节点。依此经验，人均GDP突破1万美元将极大激发家庭的风险管理需求。在既有的购买前提下，家庭风险管理需求的萌发将进一步有力地促进我国定期寿险等保障型产品的发展。
保险行业的高质量增速发展利好定期寿险市场。我国自1979年逐步恢复国内保险业以来，保费收入年均增长超过20%。目前我国保费规模居全球第二，保险密度为3205元，保险深度达4.5%，保险业总资产接近24万亿元。总体来看，我国保险深度和保险密度迅速从世界排名倒数发展到世界平均水平，呈现出了良好的发展态势，由高速增长向高质量增速转型，为定期寿险未来发展奠定了坚实基石。
社会环境——近年来，多方面社会环境发生变化，在很大程度上也促进了定期寿险需求的增加。随着我国人口老龄化的加快和我国居民储蓄率的逐年下降，家庭经济支柱压力增大，对于定期寿险的保障需求增加。此外，近年来消费者保险意识增强，对保险业的信任度增加，为定期寿险的销售开展提供了有利的群众基础。
技术环境——技术的发展使得在互联网平台上销售保险成为了现实，对消费者而言，投保可以更加便捷低廉，且可通过自行自主选购产品;对于险企而言，通过丰富消费者的定期寿险购买场景激发投保欲望实现降本增效;对于整个行业来说，这也激发了行业中定期寿险的创新发展动力，进一步促进寿险产品回归保障本源;对于监管层面而言，技术的发展使得产品更加透明，投保端、理赔端数据的易得使得监管效率也得到提高。
白皮书对美、日、新、德、中国香港五地定期寿险市场发展进行了梳理分析，可以看出发达国家和地区定期寿险产品起步早、群众接受度高、但近年来发展增速普遍趋缓的事实;以多数据维度呈现我国定期寿险市场的发展现状——近年来定期寿险驶入发展的快车道。在2018年定期寿险市场大爆发的背后，是一个个市场主体一款款产品的努力，推动着这个市场的高速发展。
目前，我国保险市场中，人身险业务的保费贡献远远高于产险业务，两者的保费收入占比约为7：3。在人身险市场，超七成的业务收入来自寿险业务。不过不同于发达国家，我国定期寿险的业务占比相对整个寿险行业非常之小，虽然近年来业务占比有所增加，但是仍小于0.66%，这一比例远远小于发达国家的定期寿险占比。
从市场集中度看，在互联网保险爆发增长之前，我国寿险市场集中度较高，中国人寿、平安人寿及太平洋寿险三家寿险公司就占据了约70%的市场份额。随着近年来互联网的爆发，老三家的市场份额逐渐下滑，越来越多的市场主体参与进来，寿险市场的整体集中度有所下降，这为更多中小公司进入行业提供宝贵机会。
根据全国互联网保险销售数据，在2018-2020年互联网定期寿险保费收入从2.47亿元增长至7.69亿元，其中华贵保险年均网销保费收入超过行业网销总额的四分之一，在定期寿险市场具有典型性和代表性。
定期寿险消费者：整体上呈现年轻化
近年来，定期寿险获得了快速发展，然而由于其保费低、佣金少、未得到代理人青睐，以及消费者获取产品信息存在一定的限制，其发展水平相对较低，在人身险产品中所占市场份额仍然较少。白皮书对当前保险市场上定期寿险的现有客户及潜在客群进行了分析，以期通过消费者分析，探明当前定期寿险发展的不足与未来发展方向。
由于定期寿险保障的是被保险人的死亡风险，随着年龄的增大，被保险人的死亡风险也会越来越高，定期寿险的价格相应地也会越来越高。对于定期寿险的购买者来说，越早购买，价格越便宜，性价比越高。定期寿险并非主流人身保险产品，愿意购买定期寿险的消费者风险意识通常比较强，会在较年轻时就对自身的死亡风险进行管理。此外，定期寿险的一个重要目标客群是家庭经济支柱，当家庭支柱遭遇不幸时，定期寿险可以为整个家庭提供特定经济支撑。因此作为家庭支柱的中青年个体购买定期寿险较多。总而言之，多方面因素共同导致定期寿险现有客户整体上比较年轻化。
消费者普遍会在40岁之前购买自己的第一份人身险或者定期寿险保单。统计显示，购买第一份人身险保单时年龄在40岁以下的客户在总体中所占的比例为89.47%，购买第一份定期寿险保单时年龄在40岁以下的客户在总体中所占的比例为84.21%。
在购买第一份人身险保单时就选择定期寿险的客户在定期寿险现有客户中所占的比例为37.06%。这说明早亡风险在所有人身风险中具有一定的关注度，至少有超过30%的客户将自身的早亡风险排在健康风险和意外风险之前。同时也可以反映出，有超过30%的客户对定期寿险在防范早亡风险中的作用是非常认可和重视的。
在购买渠道方面，消费者更多地倾向通过官方、专业的渠道进行投保。其中，通过保险公司官网自营平台购买、去保险公司投保和咨询保险经纪人位列投保渠道的前三名。选择中介公司网络自营平台、去银行投保以及电话营销的消费者所占比例均不超过15%。在购买选择方面，消费者重点关注的是保险产品本身，最关心的是保险产品的保障范围，其次是保险产品的价格，然后依次是保险公司的品牌和知名度、保险理赔是否及时以及保险公司的服务态度和水平。
定期寿险市场分析：仍处发展初期，市场潜力亟待挖掘
我国定期寿险市场在2017年和2018年经历了爆发式的增长后，定期寿险市场呈现出产品形态多样化、销售渠道多元化的特征。虽然近两年定期寿险市场整体增速有所放缓，但我国的定期寿险市场仍处于发展初期，市场潜力亟待挖掘。
目前，我国的定期寿险市场尚未得到全保险行业的重点关注，不同规模的保险公司对待定期寿险的重视程度不一。大型保险公司的主要投入集中在市面主流产品上，而一些中小型保险公司把定期寿险市场作为自己的主战场，加大定期寿险产品的创新投入，将定期寿险产品视为自己扭亏为盈的关键利器，形成市场核心竞争力。
保险业协会的人身险产品数据库显示，截至2021年9月中旬，我国共计发布过终身寿险1728款、定期寿险1675款、两全险4924款，定期寿险产品所占人寿保险产品比例约为20%。定期寿险作为人寿保险的重要险种，具有低价优势，所占份额却不足1/4，定期寿险市场的需求潜力还可继续挖掘，市场前景尤为广阔。
目前，在售定期寿险产品总数量前十名的保险公司在售定期寿险产品共计186个，占据所有在售定期寿险产品的35.4%。中国人寿仍然位居第一名，大都会人寿和人保寿险紧随其后。2017年成立的中小保险公司华贵保险位列第4名，成为定期寿险市场的新兴力量。
2018年后，诸多保险公司在定期寿险市场发力，定期寿险市场群芳争艳，出现了很多性价比较高的定期寿险产品，消费者也因此成为受益者。
一个国家保险业发展所处的阶段不同，保险公司提供的保险产品和服务模式也不同，目前我国商业健康保险和商业养老保险正处于黄金发展时期，头部的险企已经在这几类产品领域实现规模化，中小保险公司要在这几类产品领域有所作为，可谓是壁垒重重。而部分中小保险公司对差异化的保险市场和保险需求有了较为深入的认识，找准了自己公司的发展定位、明确了发展方向，以小众化的定期寿险产品为着手点发展壮大自己。
大型保险公司凭借自身品牌优势牢牢占据市场，公司产品设计更多倾向于人身险中的主流险种，例如重疾险、医疗险等，对于定期寿险产品的重视度不高。中小保险公司没有大型保险公司的品牌优势和规模优势，在不断变化的市场环境中，中小保险公司应以大型保险公司不重视的领域为突破口，以工匠精神开发产品，建立起自己的核心竞争力。唯有探索差异化的发展模式，才能突出重围。
就现在的市场环境来看，诸多中小保险公司明确了以定期寿险产品为主攻方向的公司战略。大型保险公司的定期寿险产品多以附加险形式出现，而中小型保险公司的定期寿险产品几乎全部为主险形式，两者对待定期寿险市场的态度差别。说明中小保险公司在定期寿险市场投入更多的精力，形成自己的品牌优势。
随着互联网保险市场的持续向好，我国互联网定期寿险市场规模不断壮大。总体来看，近几年保险公司在互联网定期寿险市场持续加大投入、推动产品创新，使得我国互联网定期寿险市场活力得到极大的激发，整体市场规模明显提升。
在保费增速方面，近4年我国互联网定期寿险保费增长率均超过75%，其中2018年的保费增长率高达107.81%，而2018年全国互联网人身险规模保费同比2017年却是负增长，由此可见我国定期寿险互联网市场发展较为迅猛。
高速增长背后的重要原因之一就是华贵保险的加入：华贵保险2017年初成立之时将定期寿险作为主打产品，2018年在定期寿险互联网市场就占据市场总份额的22.25%，目前约占据“半壁江山”，大力推动了我国互联网定期寿险市场发展。
当前定期寿险市场在消费者、渠道端以及供给端仍面临诸多挑战
定期寿险作为国外的主流保险产品，市场份额一直维持在一个较高的水平;而在国内市场，由于保险意识、销售渠道等多方面因素一直发展缓慢，产品价格和服务也与国外相差较远。随着消费者意识逐渐转变，加上监管方面对“保险姓保”的鼓励与坚持，以及寿险市场的激烈竞争，许多公司将定期寿险产品作为发展保障型业务的突破口，然而在消费者、渠道端以及供给端方面仍面临诸多挑战。
目前定期寿险仍存在需求严重不足的现象，原因有社会文化因素、民众风险意识和保险意识以及特定群体购买困难三方面。比如，避讳死亡的文化传统，长期形成的消费储蓄习惯，互助文化下的依赖心理;我国居民的保险意识相对薄弱，消费者的保险意识受专业知识不足的限制，缺乏对定期寿险价值主张的正确认知。
从销售渠道来看，白皮书将定期寿险销售的渠道痛点概括为：销售场景单一、代理人推动意愿低、配置定寿优先级别低三方面。同时，产品同质化严重、偿付能力消耗过大、渠道和客户忠诚度不高、治理机制不足使定期寿险产品供给端面临挑战。
定期寿险发展未来可期，具备高速增长的社会经济条件
尽管我国定期寿险市场在消费者、渠道以及供给端方面面临重重困难与阻碍，但我国定期寿险市场具有较大发展潜力。无论是与世界其他国家和地区保险业发展的水平相比，还是与我国经济发展和人民生活提高的内在需要相比，我国寿险市场的发展仍显滞后，总体上仍处于高速发展过程中的起步阶段，寿险市场仍具备高速增长的社会经济条件。
从消费者角度来看，人们对寿险的需求随着城市化、老龄化而不断增加。从市场环境来看，我国经济发展速度多年来一直处于世界前列，GDP增长率十年来保持中高速增长，推动了居民收入和消费的提高，促进了包括寿险业在内各行业的蓬勃发展，而国家政策支持也为寿险业提供了良好环境。但同发达国家相比，我国的寿险业务发展无论在保险深度还是保险密度方面存在较大差距，还有很大发展空间。
定期寿险近几年迎来较快的发展，定期寿险占比由2015年的0.1%上升到0.66%，其中2019年到2020年增长最快，增速达到83.3%，但是总体来讲相对其他险种，所占市场份额仍然很低。相对于我国整个庞大的寿险市场，综合考虑当下我国的人口情况、制度环境、消费者消费意识等情况，相信定期寿险在未来整个寿险市场中可以继续扩大其覆盖率。
从微观层面来说，包括我国人口结构、老龄化程度、民众的保险消费意识等。我国人口老龄化程度加深，中介销售渠道对定期寿险销售意愿转移、定期寿险现有客户的二次开发、非标人群的加入以及潜在客户的可挖掘性等等，均会对我国定期寿险保险收入增长产生影响。
预计未来5年，我国定期寿险市场占比将突破1%，保费收入有望达到195.7亿元左右，定期寿险密度将突破98元。定期寿险未来发展趋势主要表现为业务线上线下融合趋势加强，互联网+使定期寿险向智能化、生态化发展，健康管理助推定期寿险市场优质发展等。 |
